Отчёт PILA_USD (июнь 2026): доходность +4,18% в долларах, 100% в валютных облигациях, пополнение $20 (72,45 ₽/USD). Подробности по портфелю и сделкам. Пост опубликовал Long_term_research 2026-06-18 15:01

Войти

новый максимум долларовой доходности 🚀 Напомню, портфели реализуют известную в узких кругах стратегию «пила Игоря/Шадрина» (модифицировал под себя). Правила формирования портфелей ищите по хэштегу , пост от 19.12.2025. на 16.06.2026 — 0% в акциях, 100% в облигациях в валюте. Стартовый максимум — 1257,4 по индексу $RTS (iMOEX). Закупка акций на 50% при достижении 880,18 и на 100% при 628,7. Сейчас индекс 1055 — до первого сигнала на покупку нужно падение ещё на 16,6%, до полного — на 40,4%. Продолжаем держать валютные облигации. 6-е пополнение портфеля Пополняю на 2% от первоначального взноса — 20 $USD, рублями по курсу ЦБ на 16.06.2026: 72,4513 × 20 = 1 449,03 ₽. Курс $USDRUBF при старте стратегии был 80,0301, сейчас 72,4513 — рубль укрепился на 9,47% ⬇️ к доллару с 19.12.2025. Что изменилось в этом месяце: • стоимость с учётом пополнения — 84 889,38 ₽ (1 166,89 $); • доходность в долларах +4,18% ⬆️ — это новый максимум за всю историю стратегии; • доходность в рублях по-прежнему минусовая, −4,79% ⬇️ — плата за крепкий ₽. Динамика долларовой доходности по месяцам: 14.01 +0,7% → 14.02 −0,22% → 14.03 +1,7% → 17.04 −1,1% → 15.05 +2,71% → 16.06 +4,18% Качели вокруг нуля окончательно сменились ростом — за месяц прирост +1,47 п.п. к маю. В портфеле покупаю 1 пай по 1 310 ₽ и 14 паёв по 9,88 ₽ за шт. — снова меньше паёв, чем в мае (16), из-за крепкого ₽. Дата RUB USD Курс $TLCB@ $SBCB Кол-во 19.12.2025 80030,10 1000$ 80,0301 10,20 1390,5 71(57) 14.01.2026 1577,05 20$ 78,8525 10,17 1378,5 19(1) 13.02.2026 1543,76 20$ 77,4648 9,91 1341,5 20(1) 14.03.2026 1581,35 20$ 79,0671 10,32 1398,0 18(1) 17.04.2026 1521,73 20$ 76,0861 9,98 1321,0 20(1) 15.05.2026 1462,77 20$ 73,1385 9,72 1307,0 16(1) 16.06.2026 1449,03 20$ 72,4513 9,88 1310,0 14(1) ──────────────────────────────────────────────────────────────────── Внесено 89165,79 1120$ В портфеле 84889,38 1166,89$ (при курсе 72,4513) По портфелю без пополнений (только стартовый взнос на 1000$): Дата RUB USD Курс 19.12.2025 80030,10 1000$ 80,0301 ──────────────────────────────────────── В портфеле 75920,80 1043,6$ 72,4513 Без пополнений валютная часть портфеля даёт +4,36% в долларах с 19.12.2025 — за счёт купонов и подъёма $TLCB@/$SBCB. Минус в рублях (−5,14%) — это про курс, а не про инструменты. Очередное подтверждение: портфель валютных облигаций, собранный самостоятельно (см. ), пока обгоняет валютные фонды $TLCB@ и $SBCB. По последним замерам он давал около +9% в долларах с 01.11.2025 при текущем курсе, тогда как за 6 месяцев — +4,36%. 6 месяцев — не срок, чтобы делать честные выводы. Фондам денежного рынка вроде оба портфеля по-прежнему проигрывают.

#ОПИФ_Харизматичные_идеи (апрель → май 2026): $X5 стала главной ставкой фонда В мае УК «Арикапитал» резко изменила структуру фонда: $X5 из новой небольшой позиции превратилась в крупнейший актив портфеля. В апреле доля $X5 была всего около 1,54%, а на конец мая уже 9,305% СЧА. В рублях это примерно 69,1 млн ₽. То есть за месяц X5 фактически стала главной идеей фонда. СЧА фонда на конец мая — 742,907 млн ₽. Для сравнения: на конец апреля СЧА было около 784,17 млн ₽, то есть за месяц фонд уменьшился примерно на 41,3 млн ₽, или на 5,3%. ТОП-10 активов фонда на конец мая • X5 X5 Group — 9,305%; • GAZP Газпром — 8,077%; • NVTK Новатэк — 7,634%; • VTBR ВТБ — 7,493%; • ROSN Роснефть — 6,127%; • YDEX Яндекс — 5,117%; • OZON Озон — 4,832%; • UGLD Южуралзолото — 4,332%; • LKOH Лукойл — 3,747%; • SBER Сбербанк — 3,452%. Главные изменения месяца Самое заметное движение — резкое увеличение доли $X5: • $X5 X5 Group: +7,761 п.п. • $GAZP Газпром: +1,436 п.п. • HEAD Хэдхантер: +0,311 п.п. При этом фонд сокращал сразу несколько крупных позиций: • $LKOH Лукойл: −3,499 п.п. • $VTBR ВТБ: −1,587 п.п. • RUAL Русал: −1,299 п.п. • $PLZL Полюс: −1,083 п.п. • $UGLD Южуралзолото: −0,835 п.п. • $NVTK Новатэк: −0,335 п.п. В рублях особенно заметно сокращение $LKOH: позиция снизилась примерно с 56,8 млн ₽ до 27,8 млн ₽. $VTBR тоже заметно уменьшился: примерно с 71,2 млн ₽ до 55,7 млн ₽. Открыты новые позиции • $MOEX Московская биржа — 0,518%, около 3,85 млн ₽; • IRAO Интер РАО — 0,256%, около 1,90 млн ₽. В апреле фонд уже начал активно фиксировать прибыль и открыл позицию в $X5. В мае эта идея получила продолжение: X5 стала крупнейшей позицией фонда. Произошло усиление потребительского сектора — резкий рост $X5. Газпром снова стал крупной ставкой — доля выросла до 8,077%. ВТБ перестал быть топ-1, хотя всё ещё остаётся в первой пятёрке. Доля облигаций и эквивалентов на конец мая снизилась с апрельского уровня. Детали — на скриншотах. #портфель #опиф #фонды #ОПИФ_Харизматичные_идеи #пульс_оцени #новичкам

В какой #фонд_ликвидности разместить свободные денежные средства? Пост №9 Сегодня заседание ЦБ — успел сделать финальный замер точки безубыточности между $LQDT и $TMON@ по данным на 18.06.2026. Период — полный «межсессионный» с 27.04.2026 по 18.06.2026, 52 календарных дня. В Т-Инвестициях торгуются 2 фонда ликвидности $TMON@ и $LQDT — у них разные комиссии за управление и за сделки. В случае $LQDT суммарная комиссия покупка+продажа = 0,1%, у $TMON@ — 0%. 📊 Что показал расчёт за 52 дня • $LQDT: +2,00% доходность фонда → +1,90% с учётом комиссии 0,1% • $SBMM: +1,99% → +1,89% с комиссией • $AKMM: +1,95% → +1,85% с комиссией • $TMON@: +1,86% (без комиссии) Ставка ЦБ всё это время — 14,5%, годовая доходность по фондам в этом диапазоне 13,0–13,3%. 🎯 Точка безубыточности $LQDT vs $TMON@ — 36 календарных дней На сроке от 36 дней по-прежнему выгоднее $LQDT, на коротком — $TMON@. Динамика точки безубыточности по всем 9 замерам: 43 → 41 → 37 → 35 → 30 → 34 → 34 → 36 → 36. Точка стабилизировалась — два замера подряд (28.05 и 18.06) показывают одно и то же значение. Ставка ЦБ с апреля не двигалась, доходность $TMON@ стабильна, у $LQDT 0,1% комиссии отбивается за те же 36 дней. Логика «чем ниже ставка — тем меньше точка безубыточности» работает, но в этот раз ставка не падала. 🏆 Лидер по доходности за 52 дня (с учётом комиссии) 1. LQDT — +1,90% 2. $SBMM — +1,89% 3. TMON@ — +1,86% 4. $AKMM — +1,85% (точка безубыточности 53 дня) С мартовского заседания лидерство по доходности сменилось: тогда был #akmm, теперь снова #LQDT. Разница между $LQDT и $SBMM минимальная (0,01 п.п. за 52 дня), но запас по точке безубыточности у $LQDT лучше. 📈 Долгий горизонт — с 22.12.2025 по 18.06.2026 (178 дней) • $LQDT: +7,31% с комиссией (≈ 15% годовых) — лидер • $SBMM: +7,30% • $AKMM: +7,12% • $TMON@: +6,92% (без комиссии) Все четыре фонда плюс-минус в одном диапазоне. Все дают доходность ниже ставки ЦБ (14,5%) — это нормально, так устроен фонд денежного рынка. 💬 А вы где держите свободный кэш? В фондах ликвидности, на коротких ОФЗ или просто на депозите? Что для вас важнее — точка безубыточности или возможность снять деньги в любой день без потери накопленного? #фонд_ликвидности #ставка #ЦБ #фонды #пульс_оцени #хочу_в_дайджест

#опиф_концентрированный_add (апрель): пополнил счёт, состав ТОП-10 не изменился По итогам апреля пополнил счёт на 2 000 руб. и отдельно учёл налог на #дивиденды — 266 руб. Предыдущее пополнение на 101 руб. не учёл, исправлю его при следующем пополнении. Напомню, #опиф_концентрированный_add — это пополняемый портфель, собранный из топ-10 акций самых доходных ОПИФ с перераспределением весов. Из-за этого доли здесь изначально получаются более крупными и концентрированными. Активы #опиф_концентрированный_add (в скобках — расчётный вес): • T Т-Технологии — 12,83% (12,88%) • SBER Сбербанк — 12,43% (12,45%) • YDEX Яндекс — 11,15% (10,97%) • OZON Озон — 10,68% (9,82%) • GAZP Газпром — 9,78% (9,68%) • NVTK Новатэк — 9,18% (9,13%) • LKOH Лукойл — 9,08% (10,15%) • HEAD Хэдхантер — 8,11% (8,66%) • PLZL Полюс — 7,70% (7,35%) • TATN Татнефть — 6,33% (6,36%) Сократил (в скобках — изменение веса позиции): • $SBER — продал 5 акций (-1,51%) • $NVTK — продал 1 акцию (-1,02%) • $TATN — продал 1 акцию (-0,575%) Купил (в скобках — изменение веса позиции): • $T — 1 акцию (+0,28%) • $OZON — 1 акцию (+3,58%) • TMON@ — 10 паёв (+1,49%) Главный итог апреля: состав ТОП-10 не изменился, а само пополнение пошло на точечную ребалансировку и небольшое усиление отдельных позиций + увеличилась доля кэша. #ребалансировка #портфель #опиф #фонды #пульс_оцени #новичкам

#PILA_USD / #PILA_USD_ADD (июнь 2026): +4,18% в долларах —