Сделка в ВТБ: разбор входа и переворота позиции в эксперименте - Zaets_

**Планы на ставку** 🕵‍♂️ На неделе проводил независимый опрос, какие у людей ожидания по решению ЦБ сегодня. В целом, больше половины согласилось с консенсусом аналитиков - снизят на 50 б.п. Остальные голоса примерно поровну распределились в диапазоне от "оставят как есть" до "снизят сильнее, чем 50 б.п.". ‼️ Это значит, что **ставка 14% сейчас в цене по рынку** или будет в цене на 13:30. В связи с этим у нас есть два варианта: один более рисковый, второй более надежный. 🔴 Вариант рисковый: предположить, что рынок весь позитив по ставке еще не заложил в цену, поискать движение, встать в лонг до обеда. На объявлении ставки переворачиваться или закрываться. 🟡 Вариант надежный: ничего не предполагать и дождаться факта. Диапазон снижения ставки от 0 до 50 б.п. рассматривать как негативный сценарий с возможным шортом индекса MXU6 или традиционных "долговых бумаг" типа АФК Системы AFKS, Самолета SMLT . Более сильное снижение ставки рынком, скорее всего, не закладывается, поэтому такой сценарий будет однозначно позитивным. Решение принимать придется в моменте. 💡 Второй нюанс - сегодня заседание с конференцией. Нужно **оценить высказывания Эльвиры Сахипзадовны** на "жесткость". Мой любимый момент 😁 В общем, если будет что-то про "дальнейшее снижение ставки" и что "все меры работают", то дополнительный позитив. Если риторика останется на уровне "мы конечно сегодня снизили, но вы не привыкайте", то скорее негатив. 📈 В любом случае, предлагаю смотреть на первую реакцию рынка, а не лезть в первых рядах. Лучше потерять чуть доходности, чем отлететь в минус, встав против толпы. У меня на счете есть лонг АФК и Самолета со вчера, но на половину обычного сайза. И небольшой лонг индекса.

**Что влияет на вашу доходность в стратегиях Автоследа ** Помимо очевидных вещей (доходность автора, комиссии, проскальзывание), на итоговую доходность может сильно влиять сумма в стратегии, а именно ее близость к **рекомендуемой сумме**. 👨‍🎓 Рекомендуемая сумма - это тот объем средств, который находится у автора на мастер-счете, и которым он оперирует, формируя портфель стратегии. 📈 На мастер счете я подбираю такой размер позиции, чтобы **максимально эффективно использовать все средства**. Часть денег в фонде ликвидности, часть под гарантийное обеспечение фьючерсов. В Самурае - часть в акциях, часть под гарантийное обеспечение. ‼️ Если сумма портфеля будет сильно отличаться от мастер-счета, начнутся **неприятные аномалии**. Например, появятся "лишние" деньги, которые будут лежать просто так: их недостаточно для покупки позиции, и они нигде не используются. За один день не страшно, за год можно потерять процентов 5 доходности. Для моностратегий, типа моего юаня, расхождение чуть менее страшно (действительно, кому-то может и не нужны эти 5% годовых), а вот на сложных портфелях (как в Самурае) доходность может резаться❗️**в два раз**а❗️ И это не потому что стратегия плохая и доходность нарисованная, а потому что алгоритм просто не может повторить все сделки на вашем счете 😐 🟡 К счастью, нас наконец-то услышали и добавили строчку "Рекомендуемая сумма" в карточку стратегии. И она даже правильно рассчитывается! Поэтому, старайтесь придерживаться именно этой суммы. Если в рамках своего портфеля на стратегию хочется выделить больше денег - лучше, чтобы эта сумма была кратна рекомендуемой. Например, при рекомендации в 60 тысяч, можно вкладывать 60, 120, 180... Или 6 миллионов, я буду только "за" 😉 Трендовый юань Трендовый самурай