🚛 $KMAZ: допэмиссия как спасение

🌾 NKHP: финальный дивиденд утвержден Акционеры Новороссийского комбината хлебопродуктов официально одобрили дивиденд за 2025 год в размере 10,08 рубля на акцию. Общая сумма распределения составит 681,4 миллиона рублей. Дата закрытия реестра — 6 июля, так что у желающих попасть в эту выплату осталось совсем немного времени. Решение ожидаемое, но всё равно приятное. Если посмотреть на общую картину за год, то совокупный поток на акцию составил 25,62 рубля с учетом ранее выплаченных промежуточных дивидендов — 6,54 рубля за полугодие и 9 рублей за девять месяцев. Итоговая доходность получается вполне достойной, особенно для компании с такой спецификой и низкой ликвидностью. Бизнес НКХП, конечно, сильно зависит от экспортной перевалки зерна, но свободный денежный поток остается стабильным, а долговая нагрузка практически отсутствует. Отдельно отмечу, что компания продолжает платить из чистой прибыли по РСБУ, которая в прошлом году составила 3,46 миллиарда. Доля на дивиденды получилась щедрой — почти 20% от всей заработанной суммы. Это подтверждает, что менеджмент нацелен на возврат капитала акционерам, несмотря на волатильность в аграрном секторе. С другой стороны, на фоне падения объемов перевалки в прошлом году такой щедрости можно было и не ждать, но компания удивила. Теперь главный вопрос: успеет ли рынок отыграть отсечку? Бумага низколиквидная, и даже небольшие объемы могут создать локальные движения. Лично я вижу эту историю как нишевый дивидендный кейс для тех, кто не гонится за супердоходностью, а хочет добавить в портфель устойчивый актив с понятными денежными потоками. Учитывая дату отсечки, время на принятие решения — буквально несколько дней. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить прямо сейчас🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

💻 DIAS: слабый отчет, но не всё потеряно Смотрю я на свежую отчетность Диасофта за 2025 финансовый год, и первое впечатление — мягко говоря, не фонтан. Выручка просела на 3% до 9,8 миллиарда рублей, EBITDA обвалилась на 35% до 1,9 миллиарда, а чистая прибыль и вовсе схлопнулась в 4 раза до 527 миллионов. Заказчики действительно начали экономить на ИТ, и это ударило по всей отрасли. Но есть и хорошие новости, которые я бы не стал игнорировать. Повторяющаяся выручка выросла на 9% до 8,5 миллиарда, что говорит о том, что база постоянных клиентов остается крепкой. Объем контрактов, которые уже заключены, прибавил 13% до 24,5 миллиарда — это серьезный задел на следующие периоды, если бизнес не потеряет темпы исполнения. Почему же так сильно упала прибыль? Основная причина — кадровый голод в ИТ. Компания была вынуждена поднимать зарплаты, чтобы удержать разработчиков, а также активно инвестировала в новые продукты. Вдобавок есть разовый фактор — создание резерва по задолженности ассоциированной компании, который съел часть чистой прибыли. Но менеджмент не подвел: дивиденды за год выплачены в полном объеме — 120 рублей на акцию. Я бы не стал списывать Диасофт со счетов только из-за этого отчета. Да, сейчас тяжелый период, но портфель заказов растет, и после выхода из инвестиционной фазы компания может показать неплохое восстановление. Пока же — наблюдаю и жду, как будут раскрываться новые контракты. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!

🏭 GMKN: цели и зоны для входа Смотрю я на текущую картину по Норникелю и вижу, что бумага торгуется с приличным дисконтом к своим историческим максимумам. Ближайшая цель наверх — 140 рублей, это около 10% роста от текущих уровней. Если рынок получит поддержку от цен на палладий и никель, можно заглядывать на 150 рублей (+18%) и даже на 160 рублей, где потенциал составит почти 26%. Но для этого нужно, чтобы металлы перестали дешеветь и хотя бы стабилизировались. Снизу поддержки выстроены плотно: первая — 120 рублей, минус 5,7%. Дальше 110 рублей (-13,5%) и совсем крепкая зона 100 рублей, где бумага будет выглядеть сверхпривлекательно для долгосрочных инвесторов. Мне кажется, что диапазон 110-120 рублей — это та область, где покупатели начнут активно забирать бумагу, потому что на таких уровнях дивидендная доходность становится двузначной. Фундаментально Норникель остается мировым лидером по производству палладия и одним из крупнейших производителей никеля. Главные риски сейчас — это слабый спрос со стороны Китая и высокая волатильность цен на сырье. Но компания продолжает генерировать приличный денежный поток, а дивидендная политика, хоть и не всегда предсказуемая, все же позволяет рассчитывать на регулярные выплаты. На позицию, как обычно, не рекомендую выделять больше 10% от портфеля, потому что металлургический сектор сейчас очень подвержен внешним шокам. Я бы рассматривал текущие уровни скорее как возможность аккуратно накапливать позицию с прицелом на отскок к 140 рублям, но без уверенности в быстром развороте. Всё будет зависеть от динамики сырьевых цен. ‼️В профиле я уже дал список лучших акций, которые стоит купить на текущей коррекции рынка 🔥 👉Скорее переходи и смотри, пока идеи еще актуальны!